“以前我們講招行的戰略是‘零售銀行’，后來又提‘輕型銀行’，今年開始提‘價值銀行’，這是既一脈相承又不斷升華?！?/p>

3月28日，招商銀行舉行業績交流會。招商銀行董事長繆建民表示。這是招商銀行首次提出“價值銀行”。

“我行將在鞏固零售銀行、輕型銀行戰略成效基礎上，以打造價值銀行為戰略目標，實現客戶、員工、股東、合作伙伴、社會的綜合價值最大化?！闭猩蹄y行行長王良在年報致辭中說。

招行首提“價值銀行”

繆建民表示，“價值銀行”是從銀行整體角度來講，既是對零售銀行、輕型銀行戰略的傳承，又是它的升華。只有零售做得很好，同時輕資本業務也做得好，才能成為價值銀行，后者是前兩者的集大成者。

三者的區別是：價值銀行是從生態、從資產負債表、從股東的角度來提。零售銀行業務是“重資本”模式里利差較高的業務。而在“輕資本”模式中，業務做得好，就成為輕型銀行。重資本和輕資本業務都做得好，就能成為一家價值銀行。

招商銀行歷史上曾有兩次轉型。2005年，時任招行行長的馬蔚華提出，加快零售業務、中間業務和中小企業業務的轉型。2010年，招行提出實施“二次轉型”，將降低資本消耗、提高貸款定價、控制財務成本等設定為目標。2014年，招行提出要加快實現二次轉型，打造“輕型銀行”。

他說，商業銀行現在面臨一些挑戰，過去銀行業快速發展吃到了三個紅利：一是經濟高速增長；二是房地產市場繁榮；三是利差比較高?，F在經濟從高速增長進入了高質量發展，房地產市場從增量市場轉為存量市場，同時利差不斷收窄，這些對商業銀行提出了很大的挑戰。招商銀行提出以打造“創新驅動、模式領先、特色鮮明的最佳價值銀行”來應對這個挑戰。

王良表示，招行2014年提出“輕型銀行”戰略方向，主要針對的是當時招行業務結構以存貸款為主，收入結構主要是以息差為主，靠高資本消耗發展。發展輕型銀行的目的就是為了更好地節約資本。

招行在年報中稱，2023年“將以打造價值銀行為戰略目標”。該行將其分為六個方面，加快戰略轉型，提升服務實體經濟的質效，打造細分領域新優勢，打造堡壘式的全面風險與合規管理體系，堅持科技興行、人才強行，以創新驅動發展，全面提升管理和服務水平。

王良說，通過近十年的努力，招行通過業務結構、客戶結構、收入結構的調整，實現了資本的內生增長。在當前新發展的階段，招行又提出了價值銀行的戰略方向，是在原來零售銀行、輕型銀行的戰略發展成效基礎上進一步傳承和升華，更有利于促進招商銀行把握發展的方向，能夠更有利于凝聚全行干部員工發展的士氣和信心，支持招行能打造一流銀行的目標和追求。

做好價值銀行，要兼顧到多元價值的創造，既要為股東創造價值，也要為客戶、員工、合作伙伴、社會創造價值。要打造價值銀行還要遵循商業銀行的經營邏輯，按照系統管理的思想，從增量、增收、增效到增值的過程全鏈條系統管理才能實現價值銀行的目標。

繆建民表示，價值銀行不是單純地強調股東價值，而是通過為客戶、為員工、為合作伙伴、為社會創造價值，最終為股東創造價值。如果簡單地講股東價值，招行去年ROAE達17.06%，就很高了。價值銀行是對零售銀行、輕型銀行的升華，是它的集大成者。

銀行經營“輕和重”

提出價值銀行的同時，繆建民再次提出銀行經營“輕和重”的問題。

2022年，招行實現營業收入3447.83億元，同比增長4.08% ；實現歸屬于本行股東的凈利潤1380.12億元，同比增長15.08%；實現凈利息收入2182.35億元，同比增長7.02%；實現非利息凈收入1265.48億元，同比下降0.62%。

繆建民表示，傳統的商業銀行做的大多數都是重資本業務，包括貸款再加上自營的金融投資，也有輕資本業務，但輕資本業務占比不高。重資本業務出了問題，輕資本業務做得再好也是救不了。就像硅谷銀行一樣，如果它的資產負債表里面的貸款、自營金融投資出了嚴重的問題，財富管理做得再好也是救不了他的。瑞士信貸也是這個問題，所以“重為輕根”，一定要把重資本業務做好，它是根本，是基礎，要做強，在這個基礎上把輕資本業務做大。

簡單來說，商業銀行的業務分兩類：一類是消耗資本、承擔信用風險或市場風險的表內業務，主要是貸款、自營的金融投資；另一類是不消耗資本、不承擔信用風險或市場風險的業務，主要是表外的財富管理，當然還有一部分其他的收費型業務。

消耗資本承擔信用風險或市場風險的表內業務賺的是凈利息收入和資本利得。不消耗資本、不承擔信用風險或市場風險的表外業務賺的是管理費和手續費及傭金收入。傳統的商業銀行做的基本都是重資本業務，前一類為重資本業務，因為要消耗資本。

傳統的商業銀行做的大多數都是重資本業務，包括貸款再加上自營的金融投資，也有輕資本業務，但輕資本業務占比不高。

他表示，招行輕資本業務的占比還是不夠高，要進一步提升輕資本業務占比；雖然非息收入占比已經達到36.70%，但還是不夠高，要進一步提升，來應對凈息差收窄趨勢，增強穿越周期能力。

責任編輯：王超