主 持 人：《金融時報》記者 趙萌

特邀嘉賓：畢馬威中國金融業務稅務主管合伙人 張豪

          畢馬威中國金融科技合伙人（華東及華西區） 彭成初

近日，畢馬威在北京正式發布《2020中國領先金融科技企業50》報告（以下簡稱《報告》），在對目前金融科技領先企業先進經驗做法進行梳理的同時，對金融科技未來十大發展趨勢進行了前瞻?；凇秷蟾妗?，一些金融科技熱點問題引發市場關注，《金融時報》記者對兩位畢馬威合伙人進行了專訪，以期對這些熱點問題予以詳解。

《金融時報》記者：您認為，目前我國金融科技發展到達了一個怎樣的階段？

張豪：近年來，金融科技的發展可以用“迅猛”一詞來形容，同時，從細分領域來看，其又可以分為財富科技、保險科技、監管科技等不同“賽道”，發展速度也各有差異。從理論到實踐來看，目前大批成熟金融科技應用涌現，人工智能、大數據、云計算、區塊鏈等金融科技技術已從概念轉向落地，用于提升金融服務的便捷性和可獲取性。

我們在調研中觀察到，在“監管沙盒”試點中，不同類型銀行都在進行從技術應用向體制優化的變革，且速度和深度都達到了近年來空前的程度。我們看到，不少銀行系金融科技子公司作為項目申請機構參與到“監管沙盒”試點中，成為重要的新晉參與方。如今，金融行業已經依托聯盟鏈的構建初步打破信息孤島，形成可信價值和數據共享網絡。依靠生物識別、反欺詐和智能風控等人工智能應用，由感知型向認知型發展，區塊鏈以及跨鏈技術與標準正加速發展和落地，金融服務將得到更好的滲透和普及。

《金融時報》記者：今年是畢馬威連續第五年發布金融科技報告，您認為，相比前幾年，金融科技創新是否出現了一些新的趨勢？

張豪：隨著金融科技技術與業務的融合進入深水區，底層技術自主創新能力正在得到更多關注。由于場景創新獲客快、效率高，以前國內企業多集中于場景創新，但值得關注的是，如果場景沒有牢靠的底層技術相配合，其發展很快就會遇到難以突破的瓶頸。最近一兩年，我們發現，市場已經開始關注到這一點，底層技術與業務的深度融合開始加速。

彭成初：近年來，資管領域對金融科技的應用熱度正在顯著上升，科技與資管行業的融合正在全面提速。未來具有領先地位的資管機構必然是資管科技應用的佼佼者?？萍碱嵏仓Y管機構的各個價值鏈關鍵環節，尤其是在投資研究、風險控制、運營效率及客戶服務等方面。資管科技已然成為資管行業發展的“主引擎”。

隨著資管市場的生態走向高度市場化，未來可能會出現單體規模數十萬億元的中資資管巨頭，也會有越來越多的資管機構開始審視邊際效益。資管機構的數字化改革正在展開，2020年資產管理行業尤其是公募基金行業的高速發展，在很大程度上得益于金融科技對資產管理行業投資管理能力、風險管理能力、客戶服務能力的提升。

《金融時報》記者：我們看到，今年的《報告》新增了一個專業領域——監管科技，這是否意味著，未來的金融監管手段也將越來越科技化？

張豪：近幾年，相關部門對監管科技的重視程度和推進速度均穩步提升，其成果開始逐步顯現，并出現了向全方位全鏈條運用的發展趨勢?？梢灶A計，監管科技的發展與探索將迎來熱潮。

監管科技的發展受傳統金融領域監管和創新金融領域監管需求的雙重推動。一方面，在創新金融領域，多年來我國監管機構始終尋求在“促”與“管”之間取得有效平衡。在《金融科技 (FinTech)發展規劃(2019-2021年)》發布之后，監管機構陸續出臺了多重舉措。2020年以來，我國在多個城市試點“監管沙盒”，促進合規的金融科技創新，力求做到金融監管模式由事后監管向事前、事中監管轉變。

另一方面，傳統金融領域的監管科技需求同樣不能被低估。監管要求在日趨完善的同時也日趨復雜和精密，監管機構有動力推動更好的監管科技應用，以加強與金融機構的數據交互與溝通。此外，利用科技手段的確可以提升對宏觀審慎、微觀審慎、市場監控與異常行為的分析和管理能力，以便更早更好地應對和管理風險。

《金融時報》記者：“十四五”規劃建議提出，“構建金融有效支持實體經濟的體制機制，提升金融科技水平，增強金融普惠性?！蹦J為，接下來，金融科技將在增強金融普惠性方面發揮怎樣的作用？

彭成初：金融科技在小微與普惠貸款領域的應用，為小微企業和個人客戶帶來了深層次的普惠信貸服務。我們預計，未來金融科技創新應用的進一步深入，將打破傳統金融模式無法覆蓋的小微群體，更深入、全面地實現普惠金融發展，全方位提升金融服務的便捷性和可獲取性。

普惠金融是利用大數據和信息化技術最廣泛的領域，近年來大型商業銀行也開始發力普惠金融，利用金融科技破解大銀行難以服務小客戶的難題，在緩解小微民營企業融資難、融資貴中發揮了重要作用。

未來金融科技的獨特優勢將進一步顯現，商業銀行將促進大數據、云計算、人工智能等技術與普惠金融業務相融合，充分發掘小微企業金融資產、工商稅務、供應鏈物流等大數據信息，有效提高信息透明度，不斷升級普適性的數字化產品，還將顛覆普惠金融傳統模式，著力實現數據資產的經營和資本轉化，推動平臺場景和生態建設，進一步提升服務效率和可得性。

《金融時報》記者：如何實現金融科技創新和防范風險的平衡？

彭成初：科技是把雙刃劍，當金融科技幾乎觸及金融業所有領域時，相對應的信用風險、法律風險、操作風險、流動性風險也隨之疊加和積累。市場上的泛金融化對金融監控與風險防范帶來了巨大的挑戰。目前，部分綜合金融科技類企業也積極響應監管科技的開發及建設，配合監管機構運用現代科技手段提高數據處理效率，進而提升監管有效性、建立公平競爭的市場環境、維護金融穩定。

對任何領域來說，風險與創新如影隨形。在金融科技快速發展的同時，也產生了一系列風險隱患。金融科技創新只有在審慎監管的框架下進行，充分發揮金融科技對社會和市場效率的支持，同時樹立監管底線，才能保證金融科技發展行穩致遠。未來金融科技行業標準和監管規則有望進一步完善，明確市場預期，將良性金融創新與“偽創新”區分開來。

責任編輯：王煊