隨著一季報的出爐，疫情對全球銀行業的影響也得以顯現。Wind數據顯示，中國五大行凈利潤增速雖有放緩，但仍在增長，平均增速為3.6%。而歐美五大銀行（花旗集團、摩根大通、美國銀行、富國銀行、匯豐控股）凈利潤已經負增長，平均增速為-60%。

但去年一季度歐美五大行平均利潤增速還高于中國五大行。今年二者利潤增速差距之大的原因在于，因為新冠肺炎疫情導致經濟狀況惡化，歐美五大行大幅增加了撥備計提，而中國五大行計提撥備的規模相對平穩。

Wind數據顯示，中國五大行今年一季度合計計提撥備約2000億元，相比去年同期增長5%。而歐美五大行合計計提貸款損失準備271億美元，相比去年同期增長3.6倍。按照會計準則，計提撥備將計入資產減值損失或信用減值損失，沖減當期利潤。

“二者都預期未來風險上升，加大了撥備計提力度，以應對未來的損失?！币晃婚L期研究銀行業的專家稱，“但兩地銀行業面臨的情況不同。中國銀行業是金融體系的主導，在經濟下行期間需發揮穩增長的作用。如果大幅增加撥備計提，會影響到貸款投放，不利于穩增長?！?/p>

歐美銀行貸款損失準備大幅增長

一季度歐美銀行業利潤大幅下滑。Wind數據顯示，富國銀行、摩根大通、匯豐控股、花旗集團、美國銀行實現歸屬于母公司股東的凈利潤分別為0.42億美元、24.3億美元、17.8億美元、22.1億美元、35.4億美元，分別同比下滑89%、69%、50%、46%、45%。

“歐美銀行凈利潤出現大幅度下降，主要是擔憂公共衛生事件對銀行未來資產質量造成較大沖擊，銀行大幅增加了撥備計提?！?span id="stock_sz002736">國信證券金融業首席分析師王劍表示。

美國銀行首席執行官Brian Moynihan表示，“一季度業績反映了我們的資產負債表的實力、收入的多樣性，以及團隊為世界各地客戶提供服務的韌性。盡管我們增加了貸款損失準備金，這個季度我們還是賺了40億美元?！?/p>

歐美五大行都認為公共衛生事件將對美國經濟造成明顯沖擊，預計未來貸款業務的違約率將大幅上升，因此在一季度大幅增加了撥備計提。具體來看，摩根大通一季度計提撥備82.8億美元，相比去年同期增長4.5倍，增幅為五家銀行最高。其他四家銀行計提撥備增幅在2.5-4.5倍之間。歐美五大行合計計提撥備271億美元，相比去年同期增長3.6倍。

富國銀行在一份文件中指出，貸款損失準備大幅增加，主要是因為計提了更多風險準備金。其中，批發業務的撥備大幅增加，主要是為了應對因新冠肺炎疫情引起的信用狀況惡化。同時，用于石油與天然氣板塊的不良核銷金額有所增加。

“花旗一季度的盈利狀況嚴重受到新冠肺炎疫情的影響。我們合理控制了成本，并且此前一直保持著不錯的收入，因為直到一季度末疫情影響才逐步顯現。不斷惡化的經濟和當前預期信用損失（CECL）會計準則的運用，使得花旗大量計提貸款損失準備金?！?花旗集團首席執行官邁克爾·考伯特（Michael Corbat）表示。

為何國有五大行不多計提？

“計提撥備是一個主觀的會計選擇?？赡軞W美銀行覺得疫情影響比較大，提的撥備多一些，國內的銀行可能覺得影響不是那么大，所以提的撥備沒那么多?！睖夏橙淌紫y行業分析師表示。

如以資產減值損失/信用減值損失來衡量當期撥備計提規模，國有五大行一季度合計計提撥備1979億元，相比去年同期增長5%。具體看，中行計提325.6億元，相比去年同期增長19%，增幅最大。其他幾家大行增幅在2%-13%之間。

由于并未像歐美五大行一樣大幅增加撥備計提，一季度國有五大銀行凈利潤仍保持小幅增長，但增速較低，在1.8%-5.2%之間。換言之，如果五大行計提撥備力度再大一點，利潤增速就可能為零甚至是負值。

某股份行資產負債部人士稱，國內銀行業在營收增長比較高的時候會傾向于多計提撥備，而在營收不佳的時候就少計提減值撥備，從而達到平滑利潤的目的，所謂“以豐補歉”。

也有分析人士指出，國有大行不像歐美銀行一樣大幅增加撥備計提，主要為了避免撥備覆蓋率觸及300%。比如農業銀行一季度末撥備覆蓋率為289%，如果再增加216億元的撥備計提（相比上年同期的增幅為53%），撥備覆蓋率就觸及300%。

去年9月，財政部印發的《金融企業財務規則（征求意見稿）》指出，對大幅超提準備金予以規范。以銀行業金融機構為例，監管部門要求的撥備覆蓋率基本標準為150%，對于超過監管要求2倍以上，應視為存在隱藏利潤的傾向，要對超額計提部分還原成未分配利潤進行分配。該文件還稱，虛增或隱瞞利潤的，責令改正，處以虛增或隱瞞利潤金額一倍以上五倍以下的罰款。

天風證券首席銀行業分析師廖志明分析稱，二者處理差異一是兩地疫情進展不一樣。中國已經完全控制住了疫情，但歐美疫情還在發展之中，尚未完全看到拐點，所以歐美銀行對資產質量的擔憂更多一些，一季度計提的撥備較多，主要為了應對資產質量可能出現惡化的情況。

“二來中國銀行業的撥備覆蓋率相對較高，存量的撥備規模較大?！绷沃久鞅硎?，“三來兩地銀行貸款結構不同，歐美銀行貸款以個貸為主，中國銀行業貸款以對公貸款為主。疫情對個貸質量的短期影響比較大，對公貸款受影響的程度相對較小?！?/p>

前述專家認為，二者撥備計提的差異源自于二者國情不同。歐美金融體系以直接融資為主，美聯儲近期甚至推出了商業票據融資支持工具，直接購買企業發行的商業票據，為企業提供短期的流動性支持。但中國金融體系以銀行為主，在經濟下行時銀行需加大信貸投放，支持實體經濟，而撥備計提過多不利于增加信貸投放。

“歐美銀行多計提撥備，從個體角度看是對的，但宏觀上可能不是最優的。中國五大行的計提方式微觀上可能存在不足，但宏觀效果是好的。二者沒有優劣之分，只是面對的情形不同?！鼻笆鰧＜曳Q，“未來中國銀行業的壓力不小，政策上可能也會有支持，比如降低撥備覆蓋率、資本充足率的要求?！?/p>

責任編輯：Rachel