11月11日，中國證券報主辦的“優服務 育新質 啟新程——2023銀行保險業財富管理論壇”的“投資新趨勢 發展新動能”主題圓桌討論上，多位與會專家圍繞銀行理財行業能力建設、普惠金融發展實踐等內容進行深入探討。

與會專家表示，自2019年銀行理財公司成立以來，銀行理財逐步去化存量風險，深耕轉型，成效明顯。展望未來，銀行理財行業高質量發展動能滿滿，理財公司要積極拓展能力邊界，提升權益投資能力，與其他資管機構實現共贏發展。

三大動能助推高質量發展

博時基金資產配置投委會副主任委員張存相表示，“資管新規”頒布5年多來，加快了中國資產管理機構的轉型，中國資管行業也邁向更加規范、透明、專業的新發展階段。今年資產管理行業格局發生一些新的變化，銀行理財的行業生態進一步重塑。

“銀行理財公司成立4年多來，在產品凈值化轉型方面取得明顯成效，市場化轉型非常迅速?！闭秀y理財黨委副書記、總裁鐘文岳表示，銀行理財公司為銀行客戶提供大量穩健、低波動的產品，具有明顯的普惠特征。

目前銀行理財服務的個人客戶已超過1億。交銀理財黨委副書記、總裁陳春暉認為，未來在服務共同富裕和普惠金融的國家戰略中必將發揮越來越重要的作用。交銀理財嘗試建立“1+3”的框架，即產品期限確定后，做好安全性、波動性、盈利性的平衡?？紤]到大部分客戶對銀行理財產品低波穩健的定位，交銀理財將安全邊際高作為首選目標，不去盲目追求產品投資的高收益。

展望未來，興銀理財總裁汪圣明表示，銀行理財行業高質量發展動能滿滿，主要來自三方面：一是理財公司的內生發展，二是理財公司與母行的業務協同，三是理財產品更加合理的市場定位。

“近年來，市場對銀行理財行業的認知不斷更新。理財產品也許不是完美的，但很有可能是最適合普通老百姓的。隨著理財穩健風格越來越深入人心，萬千家庭對理財公司產品需求也會更加旺盛，這是理財行業行穩致遠的最大發展動能?！蓖羰ッ髡f。

錨定權益投資能力提升

與會專家認為，未來銀行理財應提升權益投資能力，并將其作為核心能力之一。

“發展權益投資能力既是國家戰略對資管機構和銀行理財公司的要求，也是銀行理財公司自身能力建設的應有之義?！辩娢脑辣硎?，在服務實體經濟方面，權益投資相對于固收投資更加直接，支持效果更好。未來，理財公司既要增強自身權益投資能力，去更好地支持實體經濟，也要圍繞科技金融、綠色金融、普惠金融、養老金融、數字金融五篇大文章，積極創設相關產品。

“銀行理財公司脫胎于銀行體系，對宏觀走勢的感知和對微觀的行業變化非常敏感，對大類資產配置和固收投資、匯率投資較為擅長，而權益投資能力目前相對薄弱?！鼻嚆y理財董事長王茜分析，就青銀理財而言，作為中小型資管機構和成長性機構，公司目前在權益投資方面的做法是主動進行大類資產配置的選擇，再做擇時，再在板塊輪動上選擇，具體的選股會與公募基金等非銀機構合作。

王茜認為，跨界共贏是銀行理財公司發展中獨具特色和不能放棄的戰略之一，其目的是為了以最佳的資源服務好客戶。展望未來，銀行理財應當明晰自身能力的舒適邊界，拓展邊界的同時與其他資管機構實現共贏發展。

責任編輯：方杰