日前，中國人民銀行廣州分行、深圳市中心支行，中國銀行保險監督管理委員會廣東監管局、深圳監管局，中國證券監督管理委員會廣東監管局、深圳監管局共同起草了《粵港澳大灣區“跨境理財通”業務試點實施細則（征求意見稿）》（以下簡稱《征求意見稿》），向社會公開征求意見。這意味著，在粵港澳大灣區，居民跨境理財已萬事俱備，落地在即。

在業內人士看來，“跨境理財通”的推出，有利于滿足大灣區居民跨境投資的多樣性及便利性，有效拓展境內外資本流動渠道，推進三地金融合作及經濟協同發展，也為銀行及銀行理財子公司、金融科技公司等，帶來了新的機會。

《金融時報》記者在采訪中了解到，《征求意見稿》發布之后，多家銀行迅速響應，為“掘金”市場而積極布局，針對粵港澳大灣區“跨境理財通”業務的各項工作穩步推進，蓄勢待發。

銀行迎來業務發展新機遇

根據《征求意見稿》，“跨境理財通”的合作模式為：內地代銷銀行和內地合作銀行應與經港澳金融管理部門確定納入試點范圍的港澳銷售銀行和港澳合作銀行通過協商開展合作，簽署“跨境理財通”試點業務合作協議，明確各方責任義務，就銷售人員管理、產品信息及銷售要求培訓、數據信息共享和定期核對、落實反洗錢和反恐怖融資各項工作要求等達成共識，為投資者提供“北向通”和“南向通”金融服務。

中國銀行研究院研究員王有鑫表示，對于境內投資者來說，“跨境理財通”將進一步拓寬大灣區居民和高凈值人群的資產配置渠道，除了股票、基金外，今后還可以進一步投資香港地區的銀行理財產品，可配置的產品和方式更加多元，可以更充分更深入地把握國際金融市場價格波動帶來的投資機遇。對于境外投資者來說，中國金融市場開放程度進一步擴大，領域進一步放開，將擁有更多渠道投資人民幣資產，分享中國經濟增長紅利。

對于內地商業銀行來說也將迎來業務發展新機遇?！袄碡敭a品客源將進一步擴大，產品銷售渠道增加，財富管理水平將不斷提高，中間業務收入有望提升。而且賬戶設立具有排他性，意味著理財通業務將為銀行帶來高黏性客戶，或將促進其他金融業務增長?！蓖跤婿握f。

多家銀行蓄勢待發積極籌備

“跨境理財通”在銀行方面的準入條件很明晰，其中明確：展業銀行需已建立開展“跨境理財通”業務的內控制度、操作規程、賬戶管理和風險控制措施，確保具備從事“跨境理財通”業務及其風險管理需要的專業人員、業務處理系統、會計核算系統和管理信息系統等人力、物力資源。

“根據《征求意見稿》的要求，內地代銷銀行和內地合作銀行也應滿足一定的技術條件?！敝行沤ㄍ蹲C券研究所銀行業首席分析師楊榮介紹說，比如銀行需要具備資金跨境流動額度控制和確保資金閉環匯劃的技術條件；內地代銷銀行還需要具備確保資金封閉管理的技術條件，能確保所代銷“北向通”投資產品符合金融管理部門的相關要求。

對于銀行的配套制度落實情況，記者了解到，很多銀行在兩年前甚至更早就已經開始準備配套制度及措施的落實，包括開戶、業務簽約、產品選擇等方面，其中涉及系統改造、系統對接、流程梳理，產品準備等工作。截至目前，各項籌備工作都在有序推進中。

中國銀行籌備“跨境理財通”已有一年時間。中行個人網絡金融部相關負責人表示，總行領導高度重視這方面的準備工作。去年試點公告發布之后，總行第一時間牽頭成立了“跨境理財通”的專項工作組，包括總行相關部門，粵港澳大灣區各分中支機構以及綜合化經營公司。行領導牽頭召開專題會，統籌推進業務籌備工作。

對于系統改造方面，上述負責人表示，為了更好地服務客戶，滿足業務開辦條件，中行會對現有系統做改造，比如境內外賬戶一一綁定，客戶資金全流程封閉管理等。另外，創新業務對風險管理、投資者權益保護等方面要求較高，所以中行會在系統里做統一安排，保證加強境內外機構之間的信息互通，確保滿足監管的相關要求。

交通銀行個人金融業務部產品處處長李琦表示，該行已對照《細則》要求，全面梳理各項開辦前準備工作，目前“跨境理財通”各項工作穩步推進，蓄勢待發。

“后續陸續會針對‘跨境理財通’專門發一些產品，理財子公司（交銀理財）會參與，也會代銷一些同業產品?！崩铉嬖V記者，從當前業內反映情況看，“南向通”可以滿足居民的多元化資產配置需求，“北向通”產品收益率比較優勢對港澳居民的吸引力也會不小。

據招商銀行相關負責人介紹，“跨境理財通”的開展、實施已進入新的階段，該行按照條款原則，著手研究業務規則，并規劃“跨境理財通”業務平臺?，F在，相關建設措施已基本落實到位。

相關細節仍待完善

采訪中業內專家表示，由于“跨境理財通”還處于試點的初期階段，不可避免地“還存在一些問題”有待解決。

“在監管方面，由于內地、香港、澳門之間的監管環境存在較大的差異，在業務準入、業務規范等方面都有所不同，可能會給業務的開展帶來一些阻礙。例如，合格投資者標準、資金管理規定、信息披露要求等。擬開展‘跨境理財通’的內地銀行需要學習掌握港澳地區的相關金融監管要求，堅守合規底線?！逼找鏄藴恃芯繂T陳飛旭告訴《金融時報》記者。

在系統配套方面，專家認為，擬開展“跨境理財通”的內地銀行需盡快按照監管要求完成相關系統建設，為業務的發展奠定硬件基礎。

此外，陳飛旭表示，在產品方面，現階段“北向通”僅納入低至中風險產品，包括內地理財公司發行的“一級”至“三級”風險的非保本凈值化理財產品（現金管理類理財產品除外），和風險級別為“R1”至“R3”的公募基金產品，下一階段，可以進一步豐富投資品類別，更好地滿足不同風險偏好投資者的需求。

責任編輯：王煊