現代經濟體系下，征信被譽為“經濟身份證”。在日常生活中，個人辦理和使用信用卡、貸款申請，企業融資都離不開征信。數字經濟時代，征信服務的重要性更是進一步凸顯。一方面，我們對征信服務的需求越來越多；另一方面，新興信息技術的廣泛運用使得增加征信有效供給成為可能。如何推動征信體系高質量發展，更好推動數字經濟和實體經濟融合？

服貿會期間，在北京市地方金融監督管理局及北京市朝陽區人民政府聯合主辦，標普全球、標普信評和樸道征信共同協辦的“2021中國信用論壇”上，來自監管機構、市場機構、研究機構的多位業內人士圍繞“如何構建好征信體系，更好支撐我國經濟社會高質量發展”“信用評級機構目前存在哪些挑戰”等市場關切的問題展開交流和探討。

技術賦能 完善征信體系建設

“當今社會，信用文化發生了很大的變化?！敝袊嗣翊髮W財政金融學院教授、博士生導師、信用管理學科帶頭人吳晶妹表示，“現在的信用內涵特別豐富，信用包括誠信度、合規度、履約度三大維度，人們對信用的認識極大地提升了?！彼龔娬{，當前，信用是獲得信任的資本，信用的作用發生了很大變化，信用是一個資本要素，整個社會的治理和經濟發展都按照信用進行配置資源。

在這個過程中，我國征信業“全國+地方”“政府+市場”雙層雙輪發展戰略布局逐漸成形，發揮著越來越重要的作用?！澳壳?，我國建成了世界最大的企業和個人征信系統、全國統一的動產融資登記系統和應收賬款融資服務平臺，成為經濟金融體系的堅實根基，是保障和推動中國特色社會主義市場經濟發展的重要基石?！敝袊嗣胥y行營業管理部黨委委員、副主任馬玉蘭介紹。

不過，馬玉蘭也表示，當前，整個信用行業的發展仍然面臨著供需的矛盾。在數據要素流通、信用信息應用等方面仍存在許多挑戰，對經濟新發展階段的適配性也需要進一步增強。

樸道征信董事長趙以邗表示，要探索數據要素賦能數字經濟發展路徑?！皹愕勒餍艑⒊浞职l揮股東單位優勢，以個人征信業務為核心，推動構建完善的信用信息傳遞、信用產品供給等機制，積極為我國數字經濟高質量發展賦能?！彼麖娬{，樸道征信將持續關注科技金融、普惠金融、綠色金融、數字金融領域，提供優質的征信服務和產品，助力金融創新和經濟社會高質量發展。

吳晶妹建議，應該從立法、監管和頂層設計等方面尋求突破?！叭绻⒁粋€覆蓋全社會各領域的征信，需要一個統一的征信法做支撐，所以法律要有一個立法突破?！?/p>

就征信業務的國際化發展與本土化適應方面，益博睿大中華區執行總裁劉雪斌表示，作為一家全球征信機構，益博睿一方面是做好中國征信國際化的市場助力；另一方面是服務好現有的所有金融機構客戶。益博睿在8月份進行了突破性嘗試，把全球18個國家征信報告、征信數據進行了中國的實時落地?！斑@是整個世界經濟舞臺的數據跨境，因為數據只有真正跨境流動起來，我們才能對數據的內在價值進行深挖，數據才有自己真正的商業價值?！眲⒀┍笳f。

在吳晶妹看來，信用經濟已經到來，怎樣把全國的信用交易和信用數據監管與社會治理、經濟發展結合起來，統一布局進行管理，真正實現數字化發展，需要優化頂層設計，統籌規劃管理。她表示，可以在授信業務流程和管理流程上嵌入信用科技服務，讓中小企業特別是小微企業獲得發展機會?！斑@有利于控制風險，保持和挖掘市場主體最大限度的增長活力?！?/p>

“從征信機構角度看，我們希望幫助中國的金融機構挖掘整個生命周期的最大價值，在整個經濟周期不斷變化的過程中，適應監管的要求，確定最優的定價?！眲⒀┍蟊硎?。

完善行業生態 推動信用評級行業健康發展

信用評級是資本市場降低信息不對稱的重要基礎性制度安排，關系到債券市場健康發展的大局。在標普信評董事總經理、首席商務官周廉慧看來，信用評級行業跟征信一樣都是非常重要的金融基礎設施，它主要的作用在于識別風險、參考定價、提高市場效率、助力融資環境的改善?！靶庞迷u級意在提高信息的透明度，也是在觀測長期限的風險，如果信用評級本身有足夠的前瞻性，就可以給市場提供一個相對穩定的預期，也會避免市場產生波動?！彼硎?。

8月6日，央行等五部門發布《關于促進債券市場信用評級行業健康發展的通知》提出，降低監管對外部評級的要求。8月11日，人民銀行發布公告，為進一步提升市場主體使用外部評級的自主性，推動信用評級行業市場化改革，決定試點取消非金融企業債務融資工具發行環節信用評級的要求。

在本次論壇上，多位嘉賓還圍繞如何更好發揮信用評級作用發表了看法。中金公司投資銀行部固定收益組負責人、董事總經理慈顏誼就此提出三點建議?！笆袌龈鞣綉e極探索新評級體系建立的技術路徑，盡快解決投資準入、質押準入?！彼ㄗh，可考慮將發債人的股東、決策人和團隊的個人都納入征信體系，形成生態系的約束。此外，呼吁各地政府積極建設信用大省，希望各方積極構建信用中國。

周廉慧則強調了信用評級的幾個標準?！笆紫?，信用評級要有一個區分度，也就是要把信用質量的相對排序以一個相對準確的方式呈現給市場；其次，要有可比性，即要在不同行業、不同領域之間可類比；再次，信用評級要有前瞻性，要基于現有的信息，利用信用評級機構的專業判斷和與企業的充分交流，得出未來信用風險的參考信息；此外，伴隨著前瞻性，還要有穩定性，評級如果經常有大幅度波動，評級的穩定性不好，對于市場的作用也是有限的?！彼硎?。

對于如何實現上述目標，周廉慧認為，要建立非常嚴格的利益沖突防范機制，并堅定不移地執行相關紀律。他表示，希望通過業內共同努力，提升國內信用評級的質量，構建一個更加透明開放的市場。

責任編輯：王煊