去年11月25日，個人養老金制度在36個先行城市（地區）正式啟動實施。整體來看，個人養老金制度實施一年以來，產品持續擴容，資金賬戶開立數量不斷增長。

業內人士認為，個人養老金制度的實施，推動了我國養老保障體系的建設，提高了養老保障水平。未來還有較大發展空間，可從稅收優惠、產品供給、優化服務等方面做進一步的探索和創新。

產品持續擴容

自個人養老金制度啟動實施以來，個人養老金產品持續擴容。國家社會保險公共服務平臺顯示，截至11月23日，個人養老金產品合計已達741只，包括465只存款產品、162只基金產品、95只保險產品、19只理財產品。

今年9月，金融監管總局發布通知，推動個人稅收遞延型商業養老保險（以下簡稱“個稅遞延型養老保險”）試點與個人養老金銜接，當前已有40只相關產品被納入個人養老金保險產品名單。

北京市社會科學院副研究員王鵬認為，個人養老金制度的實施，推動了我國養老保障體系的建設，提高了養老保障水平。中央財經大學證券期貨研究所研究員、內蒙古銀行研究發展部總經理楊海平表示，個人養老金制度實施以來，個人養老金制度和相關基礎設施均得到了檢驗，為后續發展奠定了良好的基礎。

激發投資者繳存熱情是關鍵

回望個人養老金制度啟動實施的一年，業內人士認為，相對開戶數持續增長而言，繳存、投資仍有不少提升空間。未來可在稅收優惠力度、提升個人養老金制度認知度等方面下功夫，激發投資者繳存熱情。

招聯首席研究員董希淼認為，通過個人養老金資金賬戶進行投資，可以享受稅收遞延和優惠政策，但目前優惠力度并不大。個人養老金資金賬戶年度投資上限是12000元，對一部分群體而言吸引力不夠。去年以來，受多種因素影響，有部分養老基金、理財產品出現負收益，低于投資者預期，這也在一定程度上影響了投資者的投資意愿。

除個人養老金參加人達到領取基本養老金年齡、完全喪失勞動能力、出國（境）定居，或者具有其他符合國家規定的情形外，參加人不得提前支取資金。養老的屬性要求下，部分年輕投資者處于觀望狀態。

此外，中國證券報記者調研發現，部分投資者對個人養老金制度的了解仍較少。有投資者表示，自己開立個人養老金資金賬戶主要是因為銀行推出了開戶送福利活動，但對這一制度不太了解，后續沒有再繳存資金和購買產品。

需進一步探索創新

業內人士認為，個人養老金制度處于起步階段，未來還有較大發展空間，可從稅收優惠、產品供給、優化服務等方面做進一步的探索和創新。

“未來個人養老金制度還有很大的發展空間，政策上可以進一步優化調整。建議財政稅務部門、金融管理部門在稅收優惠、產品準入等方面采取更多支持政策?！倍ｍ蹬e例稱，比如，對個人養老金產品實施稅收遞延政策后，整體稅率還可以進一步降低；對年收入6萬元以下的人群，通過個人養老金資金賬戶投資如何享受稅收優惠可以考慮進一步采取措施。同時，個人養老金資金賬戶的投資上限也還可以適當調整。

個人養老金產品也亟待進一步豐富。王鵬建議，進一步豐富個人養老金產品的種類和投資范圍，提供個性化的養老投資選擇。興銀理財有關負責人也表示，理財公司在養老理財和養老金理財上，獨具特色和優勢，應當充分發揮綜合優勢，充分參與多產品供給、適應多樣化需求的養老金融發展格局。

責任編輯：方杰