數字人民幣正持續開拓信貸領域的探索創新。據財聯社記者不完全梳理，自去年9月以來，數字人民幣試水了至少19筆信貸業務，涵蓋普惠貸款、供應鏈貸款、個人消費、住房公積金等多類場景，累計授信規模超2000萬元。

業內人士表示，近期數字人民幣在信貸領域的探索集中在各類助企紓困場景，借助于數字人民幣智能合約的優勢，可實現對貸款資金的全鏈路監控，杜絕信貸資金流向違規領域的問題。

多種信貸場景相繼落地

分類別看，上述數字人民幣貸款試點案例集中在對公端，共有12筆來自該領域，且其中大部分近期發生在蘇州地區，包括太倉市、常熟市、吳中區、高新區等轄內多個區域。

其中，授信金額最高的來自于農行吳中支行向轄內小微企業吳中區富藝合成皮革廠發放“數幣”普惠貸款600萬元，其次為農行蘇州新區支行發放的一筆500萬元貸款，用于一家工業設備企業支付貨款和代發工資。

參與前述業務的某大行客戶經理表示，“數字人民幣貸款不僅是放款到賬速度快，企業在實際使用貸款支付貨款時也是實時到賬，供應商立馬就能收到，還能節省正常貸款業務中產生的手續費”。

在供應鏈信貸場景中，工行蘇州常熟支行于6月向奇瑞捷豹路虎汽車銷售有限公司提供了80萬元貸款。貸款流程顯示，融資款是通過該行企業網銀端數字錢包來實行投放，以此解決傳統預付款供應鏈業務存在的追償難、資金往來追蹤難等痛點、難點。

另在個人貸款領域，數字人民幣試點的業務場景主要是消費、三農、住房公積金這三類。其中，個人消費貸款早在去年8月便已開啟探索，而中郵消金與郵儲銀行則在本月發放了又一筆個人消費貸款。貸款申請審批通過后，中郵消金通過數字人民幣對公錢包發放貸款至客戶的個人錢包；同時，客戶也可使用數字人民幣還款。

值得注意的是，除工、農、中、建等位于運營層的國有大行外，“數幣”貸款投放機構還出現了江蘇銀行、常熟農商行等“2.5”層運營機構。據了解，面向蘇州新型農業經營主體以及農戶經營者，江蘇銀行推出的數字人民幣三農信貸產品，既可將款項以“數幣”形式發放至農戶的電子錢包，也可通過“數幣”形式關聯至農戶的“卡式”硬錢包。

“數幣”參與可完善貸后資金管理

貸款的發放基于企業或個人的信用情況。對于央行數字貨幣（CBDC）在信貸領域的探索，復旦大學泛海國際金融學院執行院長、金融學教授錢軍此前撰文指出，貨幣的本質是信用，數字貨幣并未改變貨幣的這一本質，但與傳統實物貨幣相比，CBDC改變了信用的實現過程，即通過建立基于央行的統一中央賬戶體系，并對每次交易進行一次對賬戶體系的全面更新，實現所謂“交易即結算”功能。

“以征信為基礎的借貸業務不會因數字貨幣而發生底層邏輯上的改變。隨著數字貨幣的推廣和升級，金融機構和各級政府和監管部門對數字化信息的獲取和處理成本會逐步降低，一定程度上降低了征信成本?！卞X軍進一步表示，但同時，借貸過程中的信息不對稱問題仍然存在，且不可能被完全消除，畢竟數字貨幣無法避免主體違約行為的發生。這也意味著，對借貸主體的信用審核、放貸以及貸后管理等關鍵環節仍要由金融機構來完成。

針對貸后管理，華南地區某國有銀行數字人民幣從業人士介紹稱，數字人民幣通過搭載智能合約，可監控貸款資金流向，從而保障貸款用途的真實性；另一方面，對于目前試點較為集中的助企紓困場景，數字人民幣參與其中，也可規范補貼或紓困貸款的流向和使用范圍。

而對于征信成本是否能夠降低，上海浦東改革與發展研究院金融研究室主任劉斌認為，目前看降低征信成本存在一定難度，關鍵在于仍需不斷完善與優化數字人民幣生態，同時也需要企業在實際業務中持續使用數字人民幣。

責任編輯：王超