印度儲備銀行（即印度央行）在2017年10月發布了對在本國從事P2P借貸活動的非銀行金融公司（NBFC）的官方指導方針，內容是一系列與P2P平臺注冊及運營相關的規范。

該指導的方針的積極意義在于促使P2P貸款行業的規范化，包括強制從業平臺在相關政府機構注冊、通過托管賬戶進行資金流動等等，在降低違約風險、幫助企業合理增長獲取高質量交易方面都有著積極的意義。

另一方面，這一指導文件直接提升了印度P2P的準入門檻，包括公司必須持證才能開展業務、對平臺資本的要求、放貸資金杠桿的限制以及對借款人和貸款人的借貸金額的限制等等。此外，一些指導和規定并沒有給出清晰的執行方向，無疑加深了P2P平臺自己摸索的難度。

P2P平臺的注冊與資質

根據印度儲備銀行RBI的指示，包括現有以及未來計劃從事P2P借貸的公司，都必須向位于孟買的非銀金融機構監管局提交注冊申請。

在滿足所有條件后，原則上批準這些公司在印度建立并運營P2P業務。不過，原則性批準有效期僅為12個月，企業必須在這期間上線技術平臺，并準備好其它合規文件。此后，RBI才可能授予正式的非銀金融機構P2P業務證書（CoR）。

希望獲得CoR的P2P借貸公司必須滿足以下條件：

1、 必須在印度注冊成立

2、 擁有足夠的資本基礎，公司凈擁有資金不得低于2000萬盧比，或RBI指定的更高金額

3、 擁有必要的技術、企業、管理資源來運營P2P借貸業務

4、 企業法人和董事適合從事相關行業

5、 提交一個穩定安全的信息技術系統

6、 提交一個完整可行的商業計劃來開展P2P借貸業務

P2P平臺的經營范圍與限制

P2P平臺應該做的：

1、 充當借貸雙方的信息中介，提供在線交易市場或平臺

2、 必須在印度境內的硬件設施上（服務器）存儲和處理與P2P借貸活動相關的所有活動和參與者數據

3、 協助支付和償還貸款金額

4、 對借款人進行信用評估和風險分析，并披露給潛在的貸方

5、 在獲得借貸雙方信用信息前征得明確同意

6、 對借貸雙方進行盡職調查

7、 提供并保持貸款協議和其它相關文件

8、 提供貸款還款服務

P2P平臺被限制或禁止做的：

1、 不能提供存款服務

2、 不允許國際資金參與借貸

3、 不能貸款給平臺自身

4、 不能提供信用增級和信用擔保

5、 不能提供任何與平臺相關的擔保貸款，只允許與平臺無關的貸款

6、 不能在平臺的資產負債表中體現借出了多少資金，獲得了多少償還的貸款等等

7、 除了特定貸款的保險產品，不得交叉銷售任何產品

審慎性規范

1、 NBFC-P2P的杠桿率不得大于2，這里杠桿率的計算公式為：所有未償負債/自有資金。

2、 任何一個貸款人，在某一時刻，在所有的P2P平臺上的總貸款額度不能超過100萬盧比

3、 任何一個借款人，在某一時刻，在所有的P2P平臺上的總借款額度不能超過100萬盧比

4、 任何一個貸款人，在某一時刻，在所有的P2P平臺上的貸款給同一個借款人（獲得資金方）的額度不能超過5萬盧比（5089人民幣）

5、 貸款期限不得超過36個月

P2P平臺的資金轉移機制

為了降低洗錢風險，印度儲備銀行對P2P貸款人和借款人之間的資金轉移方式進行了限制。根據指令，所有借貸交易將通過銀行間直接轉賬進行嗎，嚴禁進行現金交易。

此外，P2P借貸平臺上的參與者之間的資金轉移也需要通過受托人運營的托管賬戶進行。

平臺至少要有兩個托管賬戶，一個用于接收貸方資金和支付，另一個用于借款人的還款。

對P2P平臺交易中的信用信息收集

通過這次官方指導法規的出臺，印度儲備銀行希望改變過去P2P貸款行為不被納入主流征信機構職權范圍的局面。一些規定做法將更有效跟蹤借款人的星探，識別并懲罰違約者將變得容易，最終促使貸款回收過程更加高效順利。

在監管下，RBI要求P2P公司必須與信用信息機構協作，并向當局提交各類交易數據，包括：

-保留維護借貸雙方的交易信用信息，每月定期與信用信息機構同步更新

-采取必要措施，確保提供的信息信用是最新的、準確的、完整的

-與借貸方達成協議，允許提供所需信息信息

對P2P平臺中借貸信息披露的要求

印度儲備銀行對P2P平臺信息披露也作了相關要求：

1、 平臺必須向貸方披露借款人的詳細信息，包括個人身份、借款金額、申請的利率及信用分數

2、 平臺還應向貸方提供借貸中產生的費用、稅款、還款周期等詳細條件信息

3、 平臺需要分享貸方的部分信息，包括愿意提供的金額和利率，但不能將其個人身份及聯系方式給借款人

此外，平臺還需要在網站上公開以下信息：

1、 信用評估/評分方法

2、 交易申訴機制

3、 投資組合的表現，包括每月不良資產率等等

4、 對所披露數據的使用和保護錯失

對P2P平臺催收等服務的指導規定

RBI為了保護良好的客戶體驗，在貸款違約追回方面，P2P公司也需要保證其員工獲得了適當的培訓用于處理相關的問題。應該用合法合規的方法和借款人（獲得資金方）接觸，不得使用騷擾、不正當的時間、不正當的手段強制回收貸款。